Vendredi, la paire EUR/USD est retournée au niveau correctif de Fibonacci de 323,6% à 1,0532, mais les baissiers n'ont une fois de plus pas réussi à atteindre une clôture en dessous. Ce rebond suggère la possibilité d'une inversion en faveur de l'euro, avec un potentiel de mouvement vers le niveau correctif de 261,8% à 1,0662. Une clôture en dessous de 1,0532 augmenterait la probabilité de nouvelles baisses vers le prochain support à 1,0420.

La structure actuelle des vagues est claire. La dernière vague haussière achevée n'a pas réussi à dépasser le sommet précédent, tandis que la vague baissière en cours a franchi les deux derniers creux. Cela indique la poursuite de la tendance baissière. Les haussiers ont perdu de l'élan, et un renversement nécessiterait que la paire dépasse 1.0800, ce qui semble peu probable à court terme.

Vendredi, les données économiques américaines ont fourni des signaux mitigés. Le rapport sur la production industrielle a légèrement déçu les attentes, tandis que les ventes au détail ont dépassé les prévisions. En conséquence, le dollar n'a pas réussi à obtenir un avantage décisif. Il convient également de noter que le prix est resté autour de 1.0532 pendant trois jours consécutifs sans aucune tentative haussière significative de progression. Par conséquent, une rupture en dessous de ce niveau reste le scénario le plus probable. Bien que Christine Lagarde doive s'exprimer aujourd'hui, ses récentes interventions ont eu peu d'effet pour soutenir l'euro dans sa baisse continue.

Sur le graphique de 4 heures, la paire reste en dessous du niveau correctif de 100,0 % à 1,0603. L’indicateur CCI a formé une divergence haussière, signalant un potentiel de mouvement à la hausse. Cependant, des divergences similaires sont apparues récemment sans déclencher de rallyes significatifs. Bien qu'une légère hausse soit possible, il n'y a pas suffisamment de preuves pour suggérer une forte reprise de l'euro à ce stade.

Rapport sur les Engagements des Traders (COT)

La semaine dernière, les spéculateurs ont ajouté 103 positions longues tout en clôturant 14 113 positions courtes, signalant un changement du sentiment des non-commerciaux vers la tendance baissière. Actuellement, les positions longues totalisent 160 000 comparées à 167 000 positions courtes.

Depuis huit semaines consécutives, les principaux acteurs ont réduit leur exposition à l'euro. Cette tendance indique l'émergence d'un marché baissier ou, à tout le moins, une correction globale significative. Le principal moteur de la baisse précédente du dollar – les attentes de baisses de taux par le FOMC – a déjà été pris en compte. Bien que de nouveaux facteurs pourraient émerger avec le temps, la force du dollar reste pour l'instant le scénario le plus probable. L'analyse technique soutient également le développement d'une tendance baissière à long terme, suggérant un déclin prolongé de l'EUR/USD. Les récentes données COT n'indiquent pas de renversement de tendance haussière.

Calendrier des nouvelles pour les États-Unis et l'UE :

• UE : Discours de Christine Lagarde, présidente de la BCE (18:30 UTC).

Le calendrier économique du 18 novembre est léger, et le contexte informatif ne devrait pas avoir un impact significatif sur le sentiment du marché aujourd'hui.

Prévisions EUR/USD et conseils de trading :

Les ventes étaient viables après un rebond depuis la zone 1.0781–1.0797 sur le graphique horaire, visant 1.0662. Cet objectif a été atteint. Une clôture en dessous de 1.0662 a permis d'ajouter des positions courtes avec des objectifs à 1.0603 et 1.0532, qui ont également été atteints. Aujourd'hui, des achats à faible volume pourraient être envisagés avec un objectif de 1.0662. Cependant, une clôture en dessous de 1.0532 indiquerait que la baisse est sur le point de se poursuivre.

Les niveaux de retracement de Fibonacci sont tracés de 1.1003–1.1214 sur le graphique horaire et de 1.0603–1.1214 sur le graphique de 4 heures.